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期貨中連續(xù)合約是什么(期貨連續(xù)合約簡介)?

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期貨連續(xù)并不是單一的合約,而是由同一個(gè)品種的合約在交割月打包陳列而成,以方便分析。例如,滬銅期貨合約的最后交易日是交割月份的15日(如遇法定假日則順延)。所以,若當(dāng)前顯示的是0909合約,則在9月16日,該合約會(huì)交割退市,并被0910合約緊接著,接替原本的0909合約,并顯示在K線上。直到10月16日,0910合約再次交割退市,之后的0911合約也會(huì)繼續(xù)原先合約的趨勢。因此,這就是滬銅期貨連續(xù)的含義。

需要聲明的是,期貨并不會(huì)被發(fā)行。期貨其實(shí)是買賣合約的簽訂,期貨交易所是負(fù)責(zé)發(fā)布標(biāo)準(zhǔn)合約的。一旦有人買賣合約(簽訂),持倉就會(huì)產(chǎn)生,這導(dǎo)致期貨持倉量(簽訂的期貨合約)的數(shù)量理論上可以無限制增加。

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